Από τη σελίδα zcode.info, όπου σχολιάζει ανυπόγραφα ο καθηγητής Παν/μίου Γ.Ζ.
Οτι έρχεται χρεοκοπία τό έχω προβλέψει από το 2009. Το γιατί, το έχω εξηγήσει σε προηγούμενο άρθρο. Προσωπικά πιστεύω ότι η χρεωκοπία που θα συμβεί είναι στημένη και ότι θα την ακολουθήσει θα είναι εις βάρος της χώρας, αφού η Ελλάδα το καλύτερο που είχε να κάνει ήταν να χρεοκοπήσει μόλις ανέλαβε ο Παπανδρέου το 2009 και η Ελλάδα να επιστρέψει στη δραχμή.
Σε αυτό το σημείο σας αναφέρω, ότι η εξομοίωση οικονομικών συστημάτων και η μελέτη της εξέλιξής τους είναι ένα από τα χόμπυ μου.
Οι γνώσεις που έχω είναι περισσότερες απο αυτές που απαιτούνται για την ανάλυση του συγκεκριμένου θέματος. Συνεπώς, δώστε σημασία σε ότι γράφω στη συνέχεια.
Υπάρχουν μερικές ενδείξεις, που με κάνουν να πιστεύω ότι η χρεωκοπία της χώρας είναι “στημένη”, όπως
1) όταν δεν έγινε σωστή πολιτική διαχείριση του ελλείματος του ΑΕΠ, που φέρεται ότι ήταν πάνω από 10-17% όπως διαπιστώθηκε απο τον έλεγχο της ΕΛΣΤΑΤ για το 2009.
Η υπόθεση αυτή φαίνεται ότι ήταν γνωστή σε όλους απο την εποχή που ανέλαβε ο Παπαναστασίου το Υπουργείο Οικονομικών. Εφόσον δε, την ήξερε ο Προβόπουλος λογικά την ήξεραν και ο Τρισέ και ο Παπαδήμος, οι προιστάμενοί του στην ΕΚΤ.
Mου είναι απίστευτο να δεχτώ ότι οι οίκοι αξιολόγησης ξαφνικά ανακάλυψαν το 2009 την κατάσταση της ελληνικής οικονομίας. Μου είναι αδύνατο να πιστέψω ότι ποτέ δεν υπήρξε από ελληνικής πλευράς καμμία διαρροή, αφού στην Ελλάδα κανόνας ήταν και είναι η διαπλοκή.
2) όταν η ΤτΕ (μέλος της ΕΚΤ) τον Οκτώβρη του 2009 μετέβαλλε τη διαδικασία διακανονισμού των ελληνικών ομολόγων στο ΧΑΑ από T+3 σε ένα ψευτοT+10 και μετά από λίγο καιρό ξανά σε Τ+3 αλλά με υποχρεωτικό διακανονισμό την τελευταία ημέρα. Αυτό είχε σαν αποτέλεσμα την αύξηση της κινητικότητας της αγοράς.
Στο διάγραμμα άνω – αριστερά παρατηρείστε την μεταβολή των επιτοκίων των δεκαετών ελληνικών ομολόγων από τον Αύγουστο του 2009 μέχρι τον Μάιο του 2010 (κίτρινη τεθλασμένη γραμμή). Σε αυτή έχουν προστεθεί Bollinger Bands (πράσινη-γκρίζα-μώβ), ένας γνωστός χρηματιστηριακός δείκτης.
Η αγορά του Χρηματιστηρίου είναι βασικά ένα χαοτικό σύστημα αλλά επηρεάζεται σημαντικά από τις εκάστοτε μεταβολές και ανακοινώσεις. Αν αυτές είναι σημαντικές τότε υπάρχει μεγάλη μεταβολή στην αγορά του χρηματιστηρίου και αυτό συνήθως συμβαίνει άμεσα.
Οι Bollinger Bands έχουν ένα άλλο χαρακτηριστικό, όταν στενεύουν (η πράσινη καμπύλη πλησιάζει την μώβ καμπύλη) και αυτό μπορεί να κρατήσει αρκετό σχετικά χρόνο, δείχνουν μία αγορά αναποφάσιστη.
Στα σημεία P1, P2, P3, P4 είναι οι χρονικές στιγμές που βγήκαν σημαντικές ανακοινώσεις για τα ελληνικά ομόλογα. Τα σημεία (Τ+10), (Τ+3) είναι οι χρονικές στιγμές που άλλαξε ο διακανονισμός τών ομολόγων στην ΤτΕ.
Η περιοχή Α (1 Οκτ-15 Δεκ) με τα σημεία (Τ+10) και την ανακοίνωση του ελλείματος (P1, P2) αύξησε τα spreads και τα επιτόκια τών ελληνικών ομλόγων μέχρι 6.5%.
Στη περιοχή Β (25 Μαρτ – 8 Απρ) συνέβη μιά μυστηριώδης ανακοίνωση σε παγκόσμιο επίπεδο για την οικονομία, που αποδόθηκε στον Πρωθυπουργό ΓΑΠ (P4) και η (Τ+3), που οδήγησαν τα επιτόκια στο 12.5%.
Οι “συμπτώσεις γεγονότων” στις περιοχές Α και Β είναι ύποπτες, τα δε “λάθη” σημαντικά.
Ο συνδιασμός της κινητικότητας στην αγορά ελληνικών ομολόγων
α) λόγω ανακοινώσεων και
β) λόγω μεταβολής του διακανονισμού στις συναλλαγές από την ΤτΕ, έκαναν πολύ μεγαλύτερες τις διακυμάνσεις των spreads από ότι θα έπρεπε.
Το αποτέλεσμα έγινε ακόμη πιό “εντυπωσιακό”, αφού οι δύο αυτές παράμετροι της αγοράς συνδιάστηκαν περίπου ταυτόχρονα και μάλιστα σε στιγμές ηρεμίας της αγοράς, δηλαδή ακριβώς τη στιγμή που έπρεπε….
Η άποψή μου είναι ότι κάποιοι μέσα στην Ελλάδα οδηγούν τη χώρα να δανείζεται με όλο και υψηλότερα επιτόκια, προκαλώντας τεχνηέντως με τις ανακοινώσεις και αποφάσεις τους μεγαλύτερη κίνηση τών αγορών και ενισχύοντας την αύξηση τών επιτοκίων. Αυτή η κατάσταση περιμένω ότι θα συνεχιστεί και τα επιτόκια θα συνεχίσουν να αυξάνουν. Κάποια στιγμή θα συμβεί το μοιραίο…
Αν χρειάζεται “μαθηματική” απόδειξη για το γεγονός ότι η χώρα οδηγείται σε χρεοκοπία, αυτή μόλις δόθηκε.
